Боинг 737-200 был захвачен 21-летним торговым агентом Цзян Сяофэн, ищущим политическое убежище в Тайване.

Угонщик проник в самолет под видом разносчика цветов для пилотов в честь Фестиваля Луны. Охрана пропустила его. Вскоре после взлета мужчина, который в тот момент сидел в 16 ряду объявил, что у него взрывчатка и направился к кабине пилотов. Он приказал только одному пилоту остаться в кабине и взять курс на Тайбэй. В самолете было достаточно топлива только, чтобы долететь до Гонконга, но угонщик угрожал взорвать самолет, если капитан направится в Гонконг. Пилот не подчинился требованиям  и продолжил лететь в аэропорт назначения. Когда топливо закончилось, капитану пришлось совершить экстренную посадку в Гуанчжоу.

Во время финального подхода или посадки в кабине завязалась драка. Во время жесткой посадки самолет развернуло и он зацепил крылом стоящий на перроне Боинг 707 China Southwest Airlines (B-2402), затем врезался в ожидающий взлета Боинг 757 China Southern (B-2812). Возник пожар. В общей сложности погибли 120 пассажиров обоих самолетов. 8 человек позднее скончались в больнице.

Расследование установило, что у угонщика не было при себе взрывчатых веществ. Незадолго до происшествия, он был объявлен в розыск местной полицией, за то, что  украл у своей компании 17000 юаней ($3600 по данным на 1990 год).